На идею ужастика о Фредди Крюгере авторов фильма натолкнула серия статей в газете Los Angeles Times. Там рассказывалось о таинственных случаях, которые в 1970-х годах происходили с бежавшими в Америку из охваченной войной Камбоджи кхмерами. Беженцам снились настолько сильные кошмары, что люди отказывались засыпать. Некоторые кхмеры даже умирали во сне, причем от кошмаров страдали исключительно мужчины в возрасте 17-57 лет.
Цвет полосок для свитера Фредди Крюгера Уэс выбрал после того, как прочитал в журнале Scientific American статью о том, что самой раздражающей человеческий глаз цветовой комбинацией является сочетание красного и зеленого цветов.
По объемам кассовых сборов среди фильмов ужасов «Кошмар на улице вязов» занимает второе место, уступая лишь «Пятнице, 13». Вместе два эти фильма собрали более миллиарда долларов.